Перейти к основному содержимому

Маржа, прибыль и убыток, механизм принудительной ликвидации

к сведению

При расхождении содержания документации с данными, отображаемыми в торговом интерфейсе UXUY, приоритет имеют актуальные данные и правила в интерфейсе продукта. Фактический расчёт может дополнительно учитывать специфические для продукта правила точности и округления, резервирование комиссий, финансирование, уровни риска и другие параметры.

Маржа и стоимость открытия позиции​

Ожидаемая маржа при открытии позиции​

Ожидаемая маржа при открытии позиции = объём заявки × расчётная цена ÷ кредитное плечо
  • Расчётная цена для лимитной заявки — цена лимитной заявки, указанная пользователем.
  • Расчётная цена для рыночной заявки — маркировочная цена на момент отправки заявки.

Фактическая маржа при открытии позиции​

Фактическая маржа при открытии позиции = Σ（объём каждой сделки × цена каждой сделки ÷ кредитное плечо）

Ожидаемая стоимость открытия позиции​

Ожидаемая стоимость открытия позиции = ожидаемая маржа при открытии позиции + ожидаемая комиссия за открытие позиции

Фактическая стоимость открытия позиции​

Фактическая стоимость открытия позиции = фактическая маржа при открытии позиции + фактическая комиссия за открытие позиции

Фактическая комиссия за открытие позиции​

Фактическая комиссия за открытие позиции = Σ（объём каждой сделки × цена каждой сделки × применимая ставка комиссии Maker/Taker）

Расчёт прибыли и убытка​

Нереализованная прибыль и убыток​

Длинная позиция: нереализованная прибыль и убыток =（маркировочная цена − средняя цена открытия）× объём позиции
Короткая позиция: нереализованная прибыль и убыток =（средняя цена открытия − маркировочная цена）× объём позиции

Доступный объём открытия и использование средств​

Максимальный объём открытия позиции​

Лимитная заявка: максимальный объём открытия позиции = доступный баланс ÷ [цена лимита ×（1 ÷ кредитное плечо + резервируемая ставка комиссии）]
Рыночная заявка: максимальный объём открытия позиции = доступный баланс ÷ [текущая маркировочная цена ×（1 ÷ кредитное плечо + резервируемая ставка комиссии）]

Ожидаемая потребность в средствах на единицу​

Ожидаемая потребность в средствах на единицу = расчётная цена ÷ кредитное плечо + расчётная цена × резервируемая ставка комиссии

Показатели позиции и маржи​

Номинальная стоимость позиции​

Номинальная стоимость позиции = объём позиции × средняя цена открытия

Поддерживающая маржа​

Поддерживающая маржа = номинальная стоимость позиции × ставка поддерживающей маржи текущего уровня риска

Начальная маржа позиции​

Начальная маржа позиции = номинальная стоимость позиции ÷ кредитное плечо

Показатели счёта​

Баланс кошелька​

Баланс кошелька = доступный баланс + заблокированный баланс

Собственный капитал счёта​

Собственный капитал счёта = баланс кошелька + вся нереализованная прибыль и убыток

Расчёты, связанные с принудительной ликвидацией​

Комиссия за принудительную ликвидацию​

Комиссия за принудительную ликвидацию = объём ликвидации × маркировочная цена на момент ликвидации × ставка комиссии за принудительную ликвидацию

Теоретическая прибыль и убыток при принудительной ликвидации​

Длинная позиция: теоретическая прибыль и убыток при ликвидации =（маркировочная цена на момент ликвидации − средняя цена открытия）× объём ликвидации
Короткая позиция: теоретическая прибыль и убыток при ликвидации =（средняя цена открытия − маркировочная цена на момент ликвидации）× объём ликвидации

Справочная цена принудительной ликвидации​

Длинная позиция: справочная цена ликвидации = средняя цена открытия ×（1 − 1 ÷ кредитное плечо + ставка поддерживающей маржи）
Короткая позиция: справочная цена ликвидации = средняя цена открытия ×（1 + 1 ÷ кредитное плечо − ставка поддерживающей маржи）
примечание

Фактически отображаемая цена принудительной ликвидации может отличаться от приведённых выше упрощённых справочных формул из-за комиссий, финансирования, изменений позиции, корректировок уровня риска, правил округления и других факторов счёта.

Процедура принудительной ликвидации в изолированном режиме​

В изолированном режиме каждая позиция использует отдельную маржу. При устойчивом росте риска по определённой позиции и недостатке маржи принудительно ликвидирована может быть только эта изолированная позиция, что обычно не затрагивает напрямую другие изолированные позиции.

Конкретные условия срабатывания, порядок исполнения и результаты расчётов определяются актуальными параметрами риска, отображаемыми на торговой странице UXUY, и фактическими результатами исполнения.

ШагОписание процедуры
1. Устойчивый рост рискаРыночная цена движется в неблагоприятном направлении, нереализованный убыток по позиции продолжает увеличиваться.
2. Недостаток маржиКогда маржи позиции недостаточно для соблюдения текущего требования по поддерживающей марже, система переходит к процедуре обработки риска.
3. Срабатывание принудительной ликвидацииСистема выполняет принудительную ликвидацию данной изолированной позиции в соответствии с применимыми правилами контроля риска.
4. Исполнение позицииЗаявка на закрытие позиции направляется на рынок для исполнения; окончательная цена исполнения зависит от текущей рыночной ликвидности и фактических результатов исполнения.
5. Расчёт прибыли и убыткаПосле закрытия позиции система рассчитывает окончательную прибыль и убыток, списывает применимые комиссии и обновляет активы счёта.